ETF vs reksa dana: apa yang harus anda ketahui

Jika Anda tidak berinvestasi di pasar saham, inilah saatnya untuk memperbaikinya! Portofolio sekuritas yang disusun dengan benar tidak hanya akan membantu menghemat apa yang telah Anda kumpulkan, tetapi juga memberi Anda penghasilan tambahan dari sumber yang beragam. Berinvestasi tidak sulit jika Anda tahu di mana harus meletakkan uang Anda.

Salah satu instrumen yang paling dapat diandalkan saat ini adalah dana. Mari kita cari tahu apa perbedaan antara reksa dana dan dana yang diperdagangkan di bursa dan cari tahu apa yang lebih menguntungkan di pasar sekarang! Ada beberapa kali lebih banyak reksa dana daripada ETF di pasar yang bersaing untuk investasi Anda, jadi mari kita lihat mana yang lebih sesuai dengan situasi Anda.

Reksa dana

Reksa dana adalah bentuk investasi kolektif yang memungkinkan investor atau pemegang saham menjadi pemilik saham dana, sehingga mendapatkan akses ke portofolionya.

Tugas utama manajer investasi adalah menginvestasikan dana pemegang saham dalam portofolio efek tertentu. Pilihan aset dalam portofolio ditentukan oleh tujuan dan strategi dana. Misalnya, untuk reksa dana yang tujuannya adalah untuk memastikan risiko minimal pada imbal hasil tertentu, instrumen imbal hasil tetap cocok.

Merupakan kebiasaan untuk membedakan dua jenis utama reksa dana: terbuka (Open-End Fund) dan tertutup (Closed-End Fund).

Reksa dana tertutup memiliki sejumlah unit yang diterbitkan (saham) yang tersedia setelah penawaran umum pertama. Mereka diperdagangkan di bursa saham global dengan harga yang mungkin berbeda dari nilai aset bersih (NAB) per saham. Harga tergantung pada rasio penawaran dan permintaan di pasar dan indikator utama dari dana itu sendiri.

Sebagian besar reksa dana bersifat terbuka. Mereka tidak memiliki batasan pada penerbitan saham baru dan tersedia untuk semua investor. Reksa dana terbuka menerbitkan unit baru berdasarkan nilai aset bersih (NAV) saat ini dan membeli kembali unit yang telah diputuskan untuk dijual oleh investor.

Apa itu ETF?

ETF adalah dana yang diperdagangkan di bursa yang melacak indeks, obligasi, logam mulia, atau aset lainnya.

Dana yang diperdagangkan di bursa memungkinkan Anda untuk berinvestasi dalam banyak aset dalam satu gerakan, misalnya. Anda juga dapat berinvestasi dalam indeks obligasi, REIT, indeks pasar yang luas, atau, sebaliknya, industri individu (misalnya, berinvestasi dalam biofarmasi atau industri minyak).

Dana investasi membeli portofolio aset yang terdiversifikasi dalam jumlah besar dan kemudian menjualnya sebagian. Untuk melakukan ini, dana tersebut menerbitkan sahamnya sendiri. Artinya, dengan membeli satu saham ETF, seorang investor menginvestasikan uangnya di beberapa instrumen menarik sekaligus.

Anda bisa mendapatkan uang di ETF sebagai berikut:

• pembelian, — investasi di pasar saham yang luas, negara atau kelompok negara yang terpisah, sektor atau industri ekonomi, atau sekelompok aset;
• membeli ETF dividen;
• penjualan singkat;
• membeli “volatilitas” — dana ini didasarkan pada indeks yang terdiri dari VIX berjangka pendek, sehingga tidak selalu persis mengulangi pergerakan indeks VIX itu sendiri.

Secara umum, ETF adalah alat yang sangat nyaman dan penting bagi investor. Ini memungkinkan pengguna untuk mendiversifikasi dan melindungi semua dana yang diinvestasikan.

Apa perbedaan antara ETF dan saham?

Meskipun ada beberapa kesamaan, kedua alat ini berbeda dalam poin-poin berikut:

1. Diversifikasi. Dengan membeli 1 saham dana, Anda memperoleh bagian kecil dari semua saham yang dimiliki oleh dana ini. Dengan demikian, kebangkrutan salah satu perusahaan tidak mengancam Anda dengan hilangnya semua dana Anda.
2. Metode kepemilikan. Tidak seperti saham biasa, Anda tidak memiliki saham perusahaan secara langsung. Anda tidak akan dapat berpartisipasi dalam pemungutan suara dan rapat pemegang saham.
3. Komisi. Dana yang diperdagangkan di bursa membebankan biaya manajemen tertentu. Untuk dana besar biasanya kecil, tapi tetap ada. Misalnya, komisi mungkin 0,1% per tahun.
4. Pembelian reksa dana hanya dimungkinkan pada penutupan hari perdagangan dengan nilai aset bersihnya, sedangkan ETF tersedia untuk perdagangan intra-hari.

ETF sangat bagus untuk investor yang tidak ingin menyalip pasar. Pemilihan saham individu membutuhkan pengalaman dan keterampilan tertentu dari investor, tetapi pada saat yang sama, portofolio semacam itu dapat menghasilkan lebih dari rata-rata pasar.

Mana yang tepat untuk Anda?

ETF dan reksadana memiliki sedikit kesamaan, tetapi ada banyak poin berbeda di sana. Dengan memahami semua perbedaan ini dan mengawasi tujuan Anda, Anda harus dapat memutuskan opsi mana yang paling cocok untuk Anda.

Kapan saat untuk menggunakan ETF

ETF bermanfaat jika digunakan dalam keadaan tertentu. Inilah saatnya Anda harus mempertimbangkan untuk berinvestasi di dalamnya:

1.         Anda menghargai efisiensi pajak

If you invest in things such as a brokerage account that is taxable, ETFs offer more control over the capital gains. Bear in mind that this doesn’t apply to a retirement account, where the tax advantages make it moot.

2.         Anda ingin eksposur berbiaya rendah

ETF menawarkan eksposur dengan biaya rendah dalam ceruk, tanpa Anda harus meneliti perusahaan yang termasuk di dalamnya. Anda juga bisa mendapatkan eksposur semacam ini dengan menggunakan reksa dana, tetapi keuntungan pajaknya tidak akan sebaik itu.

3.         Anda trading secara aktif

ETF dapat diperdagangkan dengan cara yang sama seperti saham, yang merupakan hal yang baik jika Anda ingin menggunakan margin atau limit/stop-limit order. Ini adalah opsi yang tidak tersedia bagi Anda jika Anda memutuskan untuk bekerja dengan reksa dana.

4.        Anda berencana untuk mengubah broker

Jika Anda memiliki pikiran untuk mengubah broker Anda di masa mendatang, maka ETF mungkin merupakan pilihan yang lebih baik untuk Anda. ETF sering ditransfer dari satu broker ke broker lainnya dengan mudah. Namun, jika Anda memegang reksa dana, Anda harus menutup posisi Anda. Anda kemudian perlu menginvestasikan kembali agar hasil Anda sesuai dengan reksa dana broker baru.

Kapan menggunakan reksa dana

Bergantung pada kebutuhan investasi Anda, reksa dana mungkin lebih menguntungkan bagi Anda daripada ETF. Inilah saatnya Anda mungkin ingin mempertimbangkan reksa dana untuk investasi Anda:

1. ETF serupa tidak banyak diperdagangkan

Jika ETF memiliki likuiditas terbatas, itu bisa berarti spread bid atau ask cukup besar. Akibatnya, Anda harus membayar premi yang signifikan di atas nilai bersih dana. Karena reksa dana mendapatkan harganya dari nilai aset bersihnya, ini bisa memberi Anda keuntungan.

2.         Anda tidak berinvestasi di pasar yang sangat diperdagangkan

Semakin banyak aset diperdagangkan, semakin tinggi risiko yang tidak dikelola secara efisien. Untuk alasan ini, jika Anda berencana untuk berinvestasi di bagian pasar yang lebih murah, Anda bisa mendapatkan keuntungan lebih banyak dengan menggunakan reksa dana.

Jika dana dikelola secara aktif, ada peluang yang lebih baik untuk mengungguli. Memang, pasar dengan trading tinggi juga bisa sangat efisien. Karena itu, jika sektor tertentu memiliki volume trading yang lebih kecil, maka Anda akan lebih mungkin mendapat manfaat dari riset strategi dan manajemen yang baik. Ini karena mereka akan memiliki manajemen yang lebih terkontrol.

3.         Anda ingin tampil melalui manajemen aktif

ETF yang dikelola secara aktif masih dapat ditemukan di pasar, tetapi jumlahnya sangat sedikit, dan sangat sulit ditemukan. Mayoritas ETF hanyalah dana indeks, yang bertujuan untuk mencerminkan pengembalian pasar.

Jika Anda ingin mengungguli indeks ini, manajemen aktif diperlukan. Reksa dana seringkali merupakan alternatif yang baik untuk ini. Ingatlah bahwa reksa dana seringkali memiliki pajak dan biaya yang lebih tinggi. Ini berarti bahwa meskipun Anda menerapkan manajemen aktif, kinerja yang lebih baik tidak selalu dijamin.

Apakah ETF lebih berisiko daripada reksa dana?

Secara umum, ETF dan reksa dana dipandang sebagai investasi berisiko rendah – setidaknya jika Anda membandingkannya dengan saham dan obligasi. Mereka dibangun sedikit berbeda, tetapi dalam hal risiko, mereka hampir sama. Jika asetnya sama, tidak ada alasan untuk menganggap yang satu lebih berisiko daripada yang lain.

Satu-satunya faktor yang dapat membuat perbedaan di sini adalah holding itu sendiri. Jika perusahaan tempat Anda berinvestasi tidak benar-benar dapat diandalkan atau berdiri sendiri, Anda dapat mempertaruhkan dana Anda dalam investasi tersebut. Ini berlaku untuk investasi lainnya, baik itu saham, obligasi, crypto, atau lainnya.

Apakah biaya ETF Indeks dan reksa dana berbeda dengan strategi pasif yang sama?

Perbedaan biaya paling banyak marjinal. Reksa dana memiliki rasio pengeluaran yang sedikit lebih besar dibandingkan dengan ETF Indeks, tetapi tidak cukup berarti. Misalnya, S&P 500 ETF (VOO) Vanguard memperkirakan rasio biaya rata-rata 0,03%. Meski begitu, reksa dana perusahaan, Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX), menampilkan rasio biaya rata-rata 0,04%.

Biaya dapat bervariasi dari satu perusahaan ke perusahaan lain. Anda mungkin akan menemukan satu di mana biaya reksa dana lebih rendah daripada ETF. Akibatnya, kami tidak dapat mengatakan bahwa biaya yang satu lebih mahal dari yang lain. Memang, sementara reksa dana cenderung lebih tinggi untuk sebagian besar, mereka biasanya memiliki harga yang sama.

Pilih akun investasi yang tepat

Jika Anda ingin menghasilkan uang di bursa saham, Anda harus sangat berhati-hati dengan pilihan akun investasi Anda. Misalnya, akun trading yang bagus dapat memberikan manfaat pajak atau bahkan penarikan yang bebas pajak. Ini dapat membantu menambah bahkan uang ke dana Anda karena Anda tidak akan membayar pajak yang tidak perlu.

Pastikan juga untuk melihat biayanya, karena manfaat ini biasanya tidak pernah datang tanpa hasil. Misalnya, pada beberapa platform, Anda perlu membiarkan akun Anda “menua” sebelum menarik uang. Pilih salah satu yang menurut Anda paling sesuai untuk tujuan Anda.

Pilih saham yang bagus

Saat Anda mencoba menghasilkan uang dari bursa saham, Anda harus memilih saham yang bagus untuk dibeli dan disimpan. Pastikan untuk menilai pasar dengan benar dan mengidentifikasi sektor yang paling mungkin menguntungkan.

Awasi pergerakan saham, tetapi pelajari juga kapan harus mempertahankan saham tersebut. Dengan saham, Anda harus menjual, tetapi juga bersedia membeli. Tetap tenang dan pilih saham yang paling banyak Anda teliti. Terakhir, perlu diingat bahwa pemilihan saham tidak perlu terlalu rumit, tetapi Anda juga harus tetap fleksibel.

Memilih strategi trading yang tepat

Pilih strategi trading yang baik yang sesuai dengan gaya trading dan selera risiko Anda. Anda juga harus menentukan pilihan berdasarkan modal yang tersedia dan tingkat motivasi Anda. Strategi trading Anda harus berbanding lurus dengan tujuan Anda.

Sebelum menyiapkan strategi trading, pastikan untuk melakukan riset sebanyak mungkin. Gunakan analisis teknis untuk mengumpulkan data yang relevan bagi Anda. Anda akan membutuhkannya untuk mengatur entri dan aturan keluar Anda. Banyak akun investasi menawarkan opsi demo yang memungkinkan Anda menemukan strategi bagus untuk kebutuhan Anda.

Apakah investasi menguntungkan?

Ada aturan yang harus diterima oleh setiap investor pemula: semakin tinggi potensi pengembalian, semakin tinggi risikonya. Mereka yang baru memasuki pasar sering mulai mengevaluasi aset dengan menentukan profitabilitasnya. Tetapi metode seperti itu dapat menyebabkan penurunan modal atau bahkan kerugian total.

Berinvestasi, tentu saja, menguntungkan, tetapi hanya jika klien mengetahui dengan jelas nuansa pasar dan memahami semua detailnya.

Investasi adalah kesempatan untuk membuat uang Anda bekerja untuk Anda dan menghasilkan pendapatan tambahan. Hal utama adalah menentukan tujuan, mempelajari aturan bekerja dengan aset yang berbeda, membentuk strategi, dan menaatinya, memotong emosi!